In gesprek met Sonic, CEO van aiPX

aiPX wordt de eerste eeuwigdurende gedecentraliseerde beurs op Flare. Sonic, de CEO, leidt een team van 20 personen om de beurs te bouwen en te implementeren, een iteratie van Level Finance, een fork van het zeer succesvolle GMX-platform, met een aantal extra functies voor een verbeterde UX.

"We hebben een groep van twintig toegewijde bouwers samengesteld om aan aiPX te werken; tien aan de operationele kant en tien ontwikkelaars". Sonic, de CEO, beschrijft het team als klein maar efficiënt. Sonic heeft een cyberbeveiligingsachtergrond, de sleutel tot het succes van dit project.

"Met perpetuals," legt Sonic uit, "kun je activa verhandelen met een hefboom. Als je bijvoorbeeld $10 hebt die je wilt verhandelen, kun je met perpetuals een hefboom van 10x creëren, met als resultaat dat je een positie van $100 hebt. U krijgt ook het voordeel als u een succesvolle transactie van de 10x hebt.

"Natuurlijk, als je niet succesvol bent, verlies je je oorspronkelijke onderpand."

Als gestructureerde producten op de keten vervullen 'perpetuals' de rol van een financieel derivaat, waarbij handelaren blootstelling kunnen krijgen aan de prijsschommelingen van een onderliggend actief zonder het onderliggende actief zelf te hoeven bezitten. De traditionele financiële wereld zou deze perps 'rolling futures' kunnen noemen.

De AI in de titel komt van het copy trade-systeem, waarbij Sonic en zijn team van plan zijn om gebruikers in de toekomst te laten handelen met behulp van gekalibreerde bots.

"Er zijn tegenwoordig veel echt interessante manieren om AI in trading bots te verwerken. Eén concept dat we onderzoeken is de mogelijkheid om te handelen op basis van nieuws. Je kunt dus een positie openen en sluiten op basis van een krantenkop. We zullen dat niet hebben bij de lancering, maar het zit in de pijplijn. Het is complex, dus we willen zeker weten dat alles werkt voordat we het integreren."

Het aiPX platform is gebaseerd op GMX en Level Finance, die worden beschouwd als de gouden standaard van gedecentraliseerde eeuwigdurende beurzen en het grootste aantal handelaren hebben aangetrokken, met marktleidende volumes en reputatie. Ze zijn momenteel alleen beschikbaar op een paar blockchains, dus een deel van de differentiatie van aiPX in de toekomst zou de blockchain agnostische aanpak zijn...

"We willen een echt solide product bouwen voor de gebruikers op Flare voordat we aan andere ketens gaan denken. Op dit moment praten we met code-auditors om ons platform te beoordelen voordat we ons interne testnet lanceren. Daarna zijn we van plan om een semi-gesloten publiek testnet te draaien om een aantal van onze communityleden erbij te betrekken."

Sonic en zijn team hadden aanvankelijk een gedecentraliseerde eeuwigdurende ruil genaamd Takepile ontwikkeld op het Fantom netwerk. Dit gaf hen zowel goede ervaring als een sterke gemeenschap.

"Maar de marktomstandigheden waren volatiel en we wilden een keten vinden die unieke veilige gegevens kon bieden voor onze platformactiviteiten. Onze gemeenschap was erg uitgesproken over de komst naar Flare."

aiPX heeft zijn testnet op het Coston2-netwerk van Flare in de maand oktober laten draaien met 50 deelnemers nadat de ontwikkeling van het protocol was voltooid en bevindt zich in de laatste fase van een audit door Cyberscope.

aiPX maakt gebruik van de gedecentraliseerde prijsfeeds van Flare Time Series Oracle voor onderpandberekeningen en liquidatiedrempels.

"Stel je voor dat de prijs van Bitcoin $30.000 is. Wanneer u een positie opent met een hefboom, zeg dat u '10x long' Bitcoin gaat op $30.000, plaatst u in feite een weddenschap dat de prijs van Bitcoin zal stijgen tot boven $30.000 en reserveert u een fractie van wat het zou kosten om de 10 Bitcoin te kopen om die waardeblootstelling te krijgen. U opent uw long BTC-positie en u stelt een liquidatiepunt in om uw verlies te beperken als uw transactie tegen u ingaat. Je zou kunnen kiezen voor een liquidatiepunt van $29.000. Als de prijs daalt en $29.000 raakt, wordt je positie geliquideerd en het geld dat je hebt gereserveerd, dat we 'onderpand' noemen, wordt verbeurd. We maken gebruik van Flare's native orakel, de FTSO, om ons te helpen dit alles te bereiken, door de handelsposities en activaprijzen van gebruikers bij te houden op een gedecentraliseerde, vertrouwensloze manier. Dit helpt om ervoor te zorgen dat de beurs efficiënt draait."

Risicobeheer komt neer op de liquiditeitsverschaffers. aiPX zal verschillende pools hebben waar de gebruikers kunnen storten in wat aiPX tranches noemt. Het tranchesysteem stelt liquiditeitsaanbieders in staat om hun niveau van risicotolerantie te kiezen tussen een senior, mezzanine en junior tranche. Liquiditeitsverschaffers verdienen AIPX tokens voor het verschaffen van handelsliquiditeit aan het protocol. Een senior tranche biedt een lagere opbrengst met een lager risico voor het verstrekken van liquiditeit, terwijl een junior tranche de hoogste opbrengst biedt met een hoger risico dan de senior of mezzanine tranches. Wanneer posities worden geopend op aiPX, wordt eerst liquiditeit uit de junior tranche gebruikt, waardoor het een optie is met potentieel meer variantie voor liquiditeitsverschaffers. Het aiPX team gelooft dat door het aanbieden van een keuze in opbrengst- en risiconiveaus, aiPX aantrekkelijk zal zijn voor liquiditeitsverschaffers op Flare.

"Dat betekent dat gebruikers het laagste JKP krijgen met het laagste risico - waardoor gebruikers kunnen kiezen. Dit is een differentiator omdat nog niet veel gedecentraliseerde perpetuele exchanges dat kunnen bieden."

Andere functies zijn handel met hefboomwerking, token-swaps, staken voor protocol en het delen van inkomsten, die allemaal worden ondersteund door gebruikersgovernance.

"We hebben geen orderboeksysteem dat je zou kunnen vinden op een gecentraliseerde beurs, dus we hebben een manier nodig om accurate prijzen te vinden - de FTSO geeft ons toegang tot accurate gegevens over andere munten, zoals Flare of Ethereum."

In eerste instantie zullen liquiditeitspools worden uitgedrukt in verpakte activa zoals WUSDT of WFLR. Dit maakt het mogelijk om activa van een andere blockchain over te zetten naar Flare. Flare kan dan de verpakte activa lezen en er op dezelfde manier rekening mee houden als op de originele blockchain, voor dezelfde waarde. Bij de release in 2024 zal aiPX FAssets ondersteunen, waardoor het aantal verhandelbare tokens op het protocol wordt uitgebreid.

aiPX biedt gebruikers een naadloze handelservaring direct vanuit hun portemonnee.

"Het enige wat de gebruiker hoeft te doen, is zijn portemonnee met onze website te verbinden. Wij houden hun activa niet in bewaring - wat volgens ons een enorm voordeel is van gedecentraliseerde exchanges, vooral als men zich FTX herinnert waar mensen geld verloren omdat ze uiteindelijk geen controle hadden over hun activa.

"De enige keer dat we controle hebben over de activa van een gebruiker is wanneer ze een positie hebben geopend. Om terug te komen op mijn eerdere uitleg: als een gebruiker een onderpand van $100 heeft, zit dat nog steeds in de portemonnee van de gebruiker, maar het is gereserveerd op de beurs zodat ze het niet ergens anders dubbel kunnen uitgeven. Maar wanneer ze afsluiten, en hopelijk geen geld hebben verloren, gaat die $100 terug naar hun portemonnee en hun bewaring."

Wat de community betreft, is Sonic blij om te zien dat deze organisch groeit, vooral sinds hun aankondiging om verder te bouwen op Flare.

"We hebben de gemeenschap veel te bieden. We zijn een ervaren team dat al bijna 2 jaar aan dit project werkt. We zijn er geweest in de bullmarkt en ook in de bearmarkt en we zijn enthousiast om aiPX te lanceren."